O rácio de Treynor é uma medida de desempenho de um investimento que leva em consideração o risco sistemático, ou seja, o risco que não pode ser eliminado através da diversificação da carteira. Ele é calculado dividindo o retorno excedente do investimento em relação ao retorno livre de risco pelo beta, que mede a sensibilidade do investimento em relação ao mercado. Quanto maior o rácio de Treynor, melhor o desempenho do investimento em relação ao risco sistemático assumido.
